👋🏻 바쁜 현대인을 위한 3줄 요약

소규모 M&A는 100억 미만의 기업 인수합병을 의미해요!
해외에서는 이미 활발한 소규모 M&A, 국내는 여전히 1% 성사율
전문 펌은 보통 Big Deal을 선호하니, 소규모딜은 외면받는 것이 현실.

안녕하세요 스머프의 에디터 anita 입니다 😊 스머프는 소규모 M&A를 보다 효율적이고 체계적으로 진행할 수 있도록 AI 기반의 기업분석 서비스를 제공하고 있는데요. 오늘은 소규모 M&A가 무엇인지 자세히 알아보도록 하겠습니다.

소규모 M&A(Mergers and Acquisitions)는 상대적으로 작은 규모의 기업 간에 이루어지는 인수·합병을 뜻합니다. 일반적으로 매출, 기업 가치, 거래 금액 등이 일정 기준 이하일 때 소규모 M&A로 분류됩니다. 이는 스타트업, 중소기업, 또는 지역 기반의 기업들 사이에서 주로 발생하며, 큰 규모의 M&A와는 달리 인적 네트워크를 기반으로 이뤄지는 경우가 많아 매수를 원할 경우 니즈에 맞춘 매도 기업들을 찾는데 어려움이 발생하기도 합니다.

주요 특징:

• 거래 금액: 수십억 원에서 백억 원 수준.

• 기업 규모: 중소기업, 스타트업 등이 주 대상.

• 목적: 특정 기술 확보, 시장 진입, 운영 효율성 강화.

소규모 M&A는 기업들에게 다음과 같은 이유로 중요한 전략적 수단이 됩니다:

• 시장 점유율 확대: 특정 지역이나 틈새 시장에 빠르게 진출할 수 있습니다.

• 기술 및 인재 확보: 신기술을 가진 스타트업이나 특정 전문성을 가진 인재를 쉽게 확보할 수 있습니다.

• 비용 절감: 신규 사업에 진출하기 위해 직접 투자하는 것보다 M&A를 통해 시간과 비용을 절약할 수 있습니다.

국내에서는 스타트업 중심의 M&A 사례가 조금씩 증가하고 있습니다. 정부와 민간에서 다양한 지원 정책을 마련해 스타트업 생태계가 활성화되면서, 소규모 M&A가 새로운 성장 동력으로 주목받고 있습니다.

• 국내 주요 사례:
  1. A기업의 스타트업 인수: 특정 기술(예: 인공지능, 핀테크 등)을 확보하기 위한 전략적 M&A.
  2. 중소기업 간 합병: 원가 절감 및 지역적 확장을 위한 합병 사례 증가.

• 정부 지원:
  • 중소벤처기업부에서 창업 기업 간 인수합병을 지원하는 다양한 정책을 제공하고 있습니다.
  • 2023년부터는 소규모 M&A 지원 펀드 확대로 자금 조달을 용이하게 하는 정책을 펴고 있습니다.

하지만, 스타트업 뿐 아니라 지역 기반의 오래된 중소기업들은 여전히 M&A의 사각지대에 있습니다. 국내 소규모 M&A가 인맥을 중심으로 진행되고, 작은 규모의 딜을 전문 M&A 펌은 선호하지 않기 때문에 기업 매각이 가능한지 조차 모르는 상태로 폐업하는 경우도 많습니다. 실제로 국내 소규모 M&A의 성사율은 1%대 입니다.

글로벌 시장에서는 소규모 M&A가 특히 기술 중심의 스타트업 생태계에서 활발히 이루어지고 있습니다.

• 미국:
  • 빅테크 기업(Google, Meta 등)은 소규모 M&A를 통해 유망한 스타트업을 지속적으로 인수하고 있습니다.
  • 기술과 인재 확보를 주요 목적으로 하며, 매출 규모와 관계없이 빠르게 거래가 이루어지는 특징이 있습니다.

• 유럽:
  • 유럽 연합 내 중소기업들이 국경을 넘어 합병하는 사례가 증가하고 있습니다.
  • 특히 지속 가능성 및 친환경 기술을 보유한 스타트업 M&A가 활성화되고 있습니다.

• 아시아:
  • 일본과 중국에서는 전통적인 제조업과 기술 스타트업 간의 협업을 위한 M&A가 주를 이룹니다.
  • 동남아시아에서도 디지털 경제 확산에 따른 스타트업 인수 사례가 급증하고 있습니다.

소규모 M&A는 기업의 성장을 가속화하고 시장에서 경쟁 우위를 확보하는 데 중요한 전략으로 자리 잡았습니다. 특히 해외 현황을 살펴보면, 기술 확보와 시장 확장이 주요 동인으로 작용하고 있으며, 특히 스타트업 생태계 활성화와 맞물려 소규모 M&A는 앞으로도 더욱 활발히 이루어질 전망입니다. 국내 또한 소규모 M&A에 대한 인식의 전환과 체계화된 프로세스 및 지원 정책 마련을 통해 거래의 증대를 기대할 수 있을 것입니다.

효과적인 소규모 M&A를 위해서는 철저한 시장 조사, 적합한 목표 기업 선정, 그리고 통합 과정에서의 조직 관리가 필수적입니다. 특히, 성공적인 딜 마무리를 위해서는 시장조사와 타겟 기업 선정 등 초기 단계 매우 중요합니다.

이 글은 소규모 M&A에 대한 이해를 돕고, 국내외 현황과 함께 그 중요성을 강조하고자 작성되었습니다. 기업 전략이나 스타트업 운영에 관심 있는 분들에게 유익한 정보가 되었길 바랍니다! 😊